Forex Driehoekige Arbitrage Formule

Hoe om Arbitrage Bereken in Forex Arbitrage handel neem voordeel van kortstondige verskille in die prys kwotasies van verskeie forex (valutamark) makelaars en wedervaringe daardie verskille aan die handelaar se voordeel. In wese is die handelaar met behulp van dieselfde munt word verskillend geprys in twee verskillende plekke. Trading forex arbitrage word nie aanbeveel as 'n uitsluitlike handel strategie vir die handel forex. Dit is ook onverstandige vir handelaars met 'n klein aandele rekeninge te arbitrage handel te danke aan die hoë bedrag van die kapitaal wat nodig is. Stappe wysig Deel een van drie: Verstaan ​​Arbitrage en Die Forex mark wysig Verstaan ​​die buitelandse valuta mark. Die buitelandse valuta mark, wat algemeen na verwys as die forex mark, is 'n internasionale ruil vir die verhandeling van geldeenhede. Dit laat beleggers, van groot banke aan individue en almal tussenin, om een ​​geldeenheid verruil vir 'n ander. Elke handel is beide 'n aankoop en 'n verkoop, as een geldeenheid verkoop ten einde 'n ander een te koop. Dit dualiteit beteken dat geldeenhede nie geprys in enige een geldeenheid, maar in verhouding tot ander geldeenhede. 1 Die forex mark kan ook die verkoop van finansiële instrumente, insluitend voorspelers, swaps, opsies, en ander. Dit is meer ingewikkeld as eenvoudige geldeenheid ambagte en voorsiening te maak vir 'n menigte van ander handel opsies. 2 Leer oor arbitrage. Arbitrage is die praktyk van die koop van 'n bate en verkoop dit vir 'n hoër prys in 'n ander mark of gebied om voordeel te trek uit 'n verskil in prys. In teorie, sou identies voorwerpe dieselfde prys in verskillende markte. Maar mark ondoeltreffendheid, gewoonlik in kommunikasie, lei tot verskillende pryse. Arbitrage neem voordele van hierdie ondoeltreffendheid om die handelaar wins. Byvoorbeeld, as 'n handelaar kan erken dat 'n geldeenheid kan gekoop word vir minder in een mark en verkoop vir meer in 'n ander, hy in staat is om die ambagte te maak en te hou die verskil tussen die twee verskillende valuta waardes. Weet hoe om arbitrage gebruik om winsgewende bedrywe te maak. Forex-handelaars neem voordeel van die prys verskille deur die koop van geldeenhede waar hulle minder waardevolle en verkoop hulle waar hulle is meer waardevol. In praktyke behels dit gewoonlik verskeie ambagte van intermediêre geldeenhede. Intermediêre geldeenhede is ander geldeenhede wat gebruik word om die waarde van die geldeenheid wat jy handel dryf uit te druk. Jy wouldn t net koop en verkoop dollars, byvoorbeeld. Jy sal plaas te koop Euros met jou dollars en verkoop dit vir ponde, wat jy dan dollars kan koop met. Vir 'n meer konkrete voorbeeld, dink wat jy kan koop 1 Britse Pond Sterling () vir 2 Amerikaanse Dollars (), dat jy kan koop 1,50 euro () vir 1, en wat jy kan koop 2,50 vir 1.50. As jy jou 2 het en gekoop die 1, kan jy dan verkoop jou 1 vir 1.50. Dan, met 1.50, kan jy koop 2,50. Deur die handel op hierdie manier wat jy opgedoen 0.50, eenvoudig wees ontginning prys verskille. In die werklike wêreld, sal die prys verskille nooit hierdie uiterste wees. Trouens, hulle is gewoonlik breuke van 'n sent. Handelaars maak geld deur die handel in groot volumes. Beurs in groot volumes help ook handelaars maak genoeg wins om transaksiefooie oorkom. Daarbenewens moet handelaars die feit dat arbitrage geleenthede slegs 'n paar sekondes kan verdwyn nadat totstandkoming (soos markte aan te pas by die verskil in pryse reg te stel) te bowe te kom. Institusionele handelaars staatmaak op rekenaars en outomatiese handel na hierdie struikelblok te oorkom. Weet hoe om pryse geldeenheid lees. In die werklike mark, word pryse uitgedruk in 'n baie spesifieke manier. Soos voorheen genoem, is geldeenhede nie geprys as 'n direkte bedrag, maar in verhouding tot ander geldeenhede. Dit gesê, is die Amerikaanse dollar in die algemeen gebruik om 'n basis geldeenheid vir die bepaling van waarde. Byvoorbeeld, is die waarde van die Japanese Yen (JPY) uitgedruk as (nommer) USD / JPY. Die relatiewe waardes van geldeenhede is oor die algemeen uitgespreek tot vier desimale plekke. Byvoorbeeld, kan die Euro te Amerikaanse dollar koers uitgedruk word as 1,1156 EUR / USD. Jy kan dit lees as wat jy nodig het om te 1,1156 USD spandeer om een ​​euro te koop. Wiskundige verwantskap tussen Forex pare geword Februarie 2009 Status: Lid 280 Posts Ek gepos hierdie in my joernaal, maar het gedink dit nuttig sou wees vir 'n breër gehoor. Aangeheg is 'n Excel spreiblad dat die berekende prys verhoudings tussen die 7 hoofvakke en 22 kruise toon. 'n blik op die spreadsheet word hieronder getoon. Eintlik is die spreadsheet wys hoe die koers vir 'n gegewe geldeenheid paar kan bereken word uit baie verskillende paar stelle, dit wil sê die wiskundige afhanklikheid tussen al pare. Die wisselkoers data is vanaf die einde van Oktober, maar jy kan insette huidige wisselkoers data as jy wil. Ek gepos omdat lees deur die forums, blyk dit dat sommige handelaars is onder die indruk dat wisselkoerse is heeltemal onafhanklik van mekaar. nie waar nie. Aangeheg Image (Klik om te vergroot) Let asseblief daarop dat in 'n paar berekeninge, moet jy die omgekeerde van die koers data te neem. Byvoorbeeld, om die volgende koers data vir bereken: EURJPY x CHFJPY EURCHF Jy moet die omgekeerde van CHFJPY neem: EURJPY 133,53 CHFJPY 122,95 1 / 122,95 0,0081 133,53 x 0,0081 1,0861 EURCHF Ten tyde van die bogenoemde berekening, die bod op EURCHF 1,0860 hoop dat sommige mense vind dit nuttig. Aangesluit Februarie 2007 Status: Dit is pret om preTrend. 407 poste wat is interessant, alphaomega. Ek don t sien waarom hy s plot 'n paar dinge in die negatiewe kwadrante, want al die wisselkoerse is positief, of jy die wedersydse of nie neem. Maar ek sien waarom diegene punte het almal dieselfde helling (toe hy die lyn getrek throgh die drie punte). Wanneer die x-waarde is die wisselkoers met betrekking tot die dollar en die y-waarde is die wisselkoers met betrekking tot die euro, dan is die helling tussen enige twee punte sal die euro / dollar wisselkoers gelyk. Hier is 'n bewys vir die helling tussen die CHF punt en die JPY punt. (Jy kan dieselfde doen vir die helling tussen die CAD punt en die CHF punt of enige twee afsonderlike punte en jy d dieselfde ding kry.) Onthou van die hoërskool wiskunde wat die helling tussen twee punte is die verandering in y-vaules oor die verandering in x-waardes. Ook, om te gaan van stap twee te stap drie, ek vermenigvuldig net die teller en die noemer deur CHF en JPY deur, (met ander woorde, deur CHF JPY). Toe ek ingereken net uit die euro van die teller en aangekoopte die dollar uit die deler. Ten slotte, ek gekanselleer die CHF - JPY. Ek kon persoonlik nie meer saamstem, die verweefde verhoudings binne 'n geselekteerde mandjie is baie meer onthullend as die korrelasies show. they vir die beste deel klop as een. Een so 'n voorbeeld sou vroeë aanduidings van break outs wees, kan stigting reeks bepaal saam met volatilityand momentum te noem 'n paar Al hierdie verhoudings is interessant, maar ek is bang hulle gewen t regtig gee jou 'n voorsprong in die handel. Nou, soms, die euro / JPY prys en die dollar / JPY prys kan nie vermeerder vir julle die euro / dollar presiese prys gee. Wanneer 'n geleentheid soos hierdie ontstaan, s dit genoem driehoekige arbitrage. Maar daar is algoritmiese handelaars daar buite wat baie vinnig rekenaars en baie vinnige verbindings het om die mark, en hulle is spesifiek op soek na hierdie arbitrage geleenthede. Wanneer hulle vind, hulle spring op hulle in die knip van 'n oog, en deur die handel van groot hoeveelhede oor baie klein afstande (en deur meeding met ander handelaars probeer om dieselfde te doen), die gaping vinnig sluit. Trouens, dit is as gevolg van arbitrageurs dat hierdie wiskundige verhoudings hou. Hulle is die mense wat die lyn pryse te hou. So, byvoorbeeld, as EUR / JPY maak 'n tempo op 'n paar klein skaal, en USD / JPY bly basies onveranderd, dit is nie 'n vroeë teken dat euro / dollar 'n tempo nie sal maak. Trouens, sou euro / dollar sy tempo gemaak op dieselfde tyd as die euro / JPY het. Verder, selfs al EUR / JPY doen skiet voordat euro / dollar (weer, in die veronderstelling dat USD / JPY is onveranderd), beteken dit dat euro / dollar sal moet skiet gou om te bly in lyn, of beteken dit dat EUR / JPY sal moet daal weer af te bly in lyn So tensy jy wil kry in die arbitrage spel (en jy sal baie geld, duur toerusting, en 'n nul-lag verbinding met die mark nodig het), dan het ek bang hierdie verhoudings gewen t help baie. Ek kan verkeerd wees, al is. En as daar is 'n verhouding iemand wil verken, D ek gelukkig wees om 'n paar wiskundige insig, as ek kan. Aangesluit Februarie 2007 Status: Dit is pret om preTrend. 407 Pos Nog 'n ding wat ek in aanmerking kom vir 'n rukkie was om net te fokus op een geldeenheid driehoek, maw sê jy belangstel in GBP, dollar, en JPY weer: handel die GBP / USD, die dollar / JPY, en die GBP / JPY. Wat ek graag oor die idee is dat as gevolg van die verhouding GBP / JPY GBP / USD USD / JPY, dit is baie waarskynlik dat ek 'n paar goeie wisselvalligheid in ten minste een van daardie markte sal sien op enige gegewe dag, week, ens Kortom die enigste manier om nie wisselvalligheid te kry, is as al drie nie veel is beweeg. Jy kan selfs twee geïsoleerde driehoeke, soos GBP / USD / JPY en AUD / NZD / CAD, wat hier gewys word: Aangeheg Image (Klik om te vergroot) Of jy kan 4 geldeenhede te neem en maak jou dophoulys die 6 moontlike kombinasies tussen hulle, wat hier gewys word as 'n vierkant met beide diagonale: Aangeheg Image (klik om te vergroot) of hier in 3D vertoon as 'n tetraëder: Aangeheg Image (klik om te vergroot) Hierdie nodes op elke moontlike kombinasie gekoppel word genoem in grafiekteorie. Deur wat elke paar twee geldeenhede, kan jy heeltemal bedek die hele interaksie tussen jou mandjie van geldeenhede sodat 'n aansienlike skuif byna gewaarborg in ten minste een van hierdie pare elke dag. Al hierdie verhoudings is interessant, maar ek is bang hulle gewen t regtig gee jou 'n voorsprong in die handel. Nou, soms, die euro / JPY prys en die dollar / JPY prys kan nie vermeerder vir julle die euro / dollar presiese prys gee. Wanneer 'n geleentheid soos hierdie ontstaan, s dit genoem driehoekige arbitrage. Maar daar is algoritmiese handelaars daar buite wat baie vinnig rekenaars en baie vinnige verbindings het om die mark, en hulle is spesifiek op soek na hierdie arbitrage geleenthede. Wanneer hulle vind, hulle spring op hulle in die knip van 'n oog. Dankie vir jou verduideliking, ek die onderliggende algebra opgemerk maar wasn t seker hoe om enige werklike gevolgtrekkings oor 'n paar e-beweging te trek as gevolg van hulle. Die een ding wat ek het probeer om meer van uit te vind, is dat sekere geldeenhede, AUD en NZD veral (en veral laasgenoemde), die aansienlike afslag teenoor die dollar op die oomblik beteken dat wanneer AUD / USD of NZD / USD maak 'n skuif, hulle invloed op enige van die kruise is hulle 'n deel van meer as die eweknie. Byvoorbeeld in GBP / NZD, 1 pit skuif van GBP / USD het minder impak op GBP / NZD koers as in dieselfde 1 pit skuif deur NZD / USD. Maar afgesien van hierdie persent impak, nie seker hoe anders wat gebruik kan word om tendens of vooroordeel van die kruis vas te stel. Net so, is 'n paar kruisies soos EUR / CHF (solank SNB nie tussenin), AUD / CAD en 'n effens mindere mate AUD / NZD is hoogs wissel tensy een of albei van die onderliggende dollar eweknieë sterk beweeg. . Die een ding wat ek het probeer om meer van uit te vind, is dat sekere geldeenhede, AUD en NZD veral (en veral laasgenoemde), die aansienlike afslag teenoor die dollar op die oomblik beteken dat wanneer AUD / USD of NZD / USD maak 'n skuif, hulle invloed op enige van die kruise is hulle 'n deel van meer as die eweknie. Byvoorbeeld in GBP / NZD, 1 pit skuif van GBP / USD het minder impak op GBP / NZD koers as in dieselfde 1 pit skuif deur NZD / USD. Dit is 'n groot waarneming Weereens, ek is bang dit gewen t regtig werp baie lig op waar enige geldeenheid is op pad in die toekoms, maar ek kan verduidelik waarom jy weer sien hierdie verskynsel. Is jy vertroud is met calculus te alle Selfs net hoërskool of eerstejaars-universiteit calculus sal doen. Dit is al wat verband hou met die produkreël en kwosiëntreël vir afgeleides. Die produkreël vir Afgeleides Laat ons begin met die produkreël, wat is die reël wat ons het om te gebruik wanneer 'n paar is saamgestel uit 'n veelvoud van twee ander pare. Byvoorbeeld, EUR / JPY (EUR / USD) (USD / JPY). In die algemeen kan ons net skryf dit soos volg: C ​​A B. So 'n paar geldeenheid paar, C, is die produk van die munt paar A tye geldeenheid paar B. Nou sal ons die afgeleide te neem met betrekking tot tyd. (Onthou dat 'n afgeleide is basies 'n maatstaf van hoe een veranderlike verander met betrekking tot 'n ander. So wanneer jy 'n afgeleide doen met betrekking tot tyd. Jy weer kyk na hoe dit veranderlike verander met verloop van tyd.) Hier vyf ek die eerste keer die afgeleide getoon met behulp van die produkreël vir algemene geldeenhede A, B, en C in kalkulus notasie. Dan skryf ek 'n vereenvoudigde weergawe net die gebruik van die verandering in 'n bietjie waarde verteenwoordig. Ten slotte, het ek dit uit vir die voorbeeld van EUR / JPY (EUR / USD) (USD / JPY). Aangeheg Image (Klik om te vergroot) Wat dit beteken is dit: Die verandering in euro / JPY (sê die verandering tussen die oop en toe vir 'n spesifieke dag) is gelyk aan die sluitingsprys van EUR / USD op daardie dag keer die verandering in die dollar / JPY oor daardie dag, plus die sluitingsprys van USD / JPY op daardie dag keer die verandering in die euro / dollar oor die dag. Onthou dat die verandering moet bereken word as finale prys minus aanvanklike prys, so naby - Open. Byvoorbeeld, as ons kyk na EUR / JPY, EUR / USD, en USD / JPY vir November 9, hier is wat ek kry: Soos jy kan sien, EUR / JPY, soos bereken volgens die afgeleide is baie naby aan die werklike verandering tussen die hoë en lae wat gebeur het oor die dag. Daar sal 'n effense verskil, want ons weer kyk na 'n groot verandering oor 'n lang tydperk van die tyd (een dag), maar afgeleides is veronderstel om oombliklike verandering verteenwoordig dus is dit net 'n benadering. Normaalweg jou benadering meer akkuraat te maak, kan jy kyk na die verandering oor 'n kleiner tydperk, sodat jy kan probeer om na die verandering oor net een minuut. Maar dit sal nie regtig werk met die mark data wat ons kry, want ons don t regtig 'n akkurate meting van die verandering. Die kleinste eenheid wat ons kan kry is gewoonlik een pit. Trouens, calculus ontwerp om te werk met 'n aaneenlopende waardes, maar die pryse is eintlik diskrete omdat hulle beweeg in die hele aantal veelvoude van pitte (pipette op sy beste). Ons don t die volle rykdom van die reële getalle. Nietemin, dit is redelik interessant om te sien hoe hierdie benadering is redelik goed. Die kwosiëntreël vir afgeleides Nou het ons genoeg agtergrond om te praat oor GBP / NZD en waarom dit lyk meer geraak word deur veranderinge in NZD / USD as deur veranderinge in GBP / USD. Die sleutel lê in die feit dat GBP / NZD GBP / USD gedeel deur NZD / USD. Dit is nie 'n produk van die ander twee pare dit is kwosiënt. so ons het om die kwosiëntreël vir afgeleides gebruik. In die algemeen kan ons net skryf dit soos volg: C ​​A / B. So 'n paar geldeenheid paar, C, is geldeenheid paar A gedeel deur geldeenheid paar B. Weereens, ons sal die afgeleide te neem met betrekking tot tyd, maar die afgeleide van 'n kwosiënt is heel anders as die afgeleide van 'n produk. Soos voorheen, vyf ek die eerste keer gewys die afgeleide met behulp van die kwosiëntreël vir algemene geldeenhede A, B, en C in kalkulus notasie. Dan skryf ek 'n vereenvoudigde weergawe net die gebruik van die verandering in 'n bietjie waarde verteenwoordig. Ten slotte, het ek dit uit vir die voorbeeld van GBP / NZD (GBP / USD) (NZD / USD). Aangeheg Image (Klik om te vergroot) I m te lui om pryse te vind en skryf 'n numeriese voorbeeld vir hierdie een, maar sien hoe hierdie formule is anders as die produk reël: In hierdie geval, die deler van die hele fraksie is die prys van NZD / USD, en nie net dit nie, maar dit s kwadraat in die deler So veranderinge in die NZD / USD n groter impak as veranderinge in GBP / USD sal hê. Ek kyk na hierdie 'n ruk terug, en het 'n gebalanseerde mandjie tussen verskeie pare. die gevolg was dit presies gebalanseerde (geen netto blootstelling) wat gelykheid nooit verander nie. Dit kos die verspreiding vir elke paar te kry in die mandjie. Die gebruik van site OANDA, kan jy die lot grootte presiese kry geen netto blootstelling. Die probleem is geen blootstelling: aandele gewen t verandering. Vriendelike groete, EZ Ja, ek m nie verbaas nie. 'N Mens moet op 'n risiko te neem ten einde 'n wins te maak. Ek vind hierdie verhoudings interessant, maar ek don t hulle regtig gebruik, want ek don t dink hulle kan my enige soort van voordeel. Trouens, hierdie soort van oor-analise is geneig in die pad te kry. Ek dink dit is die beste sê Brian Monieson. 'N aanhaling uit Alexander Elder se kom dan in my Trading Kamer: 'n hoë vlak van onderwys kan 'n voorgee in die handel wees. Brian Monieson, 'n bekende Chicago handelaar, het gesê een keer in 'n onderhoud, geword Februarie 2009 Status: Lid 280 Posts Die paar mandjies ek vyf is die toets is nie blootstelling, hoewel die aantal eenhede in elke driehoekige heining is-wisselvalligheid aangepas (relatief tot die mees vlugtige paar in die heining) sodanig dat die hoë lae aandele swaai van elke driehoekige heining is baie klein. Maar ek glo dat is die voordeel. jy saamvoeg genoeg van hierdie driehoekige mandjies bymekaar en laat hulle hardloop (EURAUD (s) AUDCAD (s) EURCAD (b)), (GBPNZD (b) GBPAUD (s) AUDNZD (b)), (USDJPY (b) USDCAD (s ) CADJPY (s)), ens die aandele som van die totale mandjie is oor die algemeen net positiewe, met 'n baie lae onttrekking. Gebruik 1 aandele aan elke paar oop en toe die hele mandjie wanneer die wins gelyk aan 0,5-1 van jou aandele is. Nie 'n deur 'n gedeelte van die verbeelding, maar winsgewende nietemin. Aangesluit Januarie 2014 Status: Lid 409 poste wat is 'n groot waarneming Weereens, ek is bang dit gewen t regtig werp baie lig op waar enige geldeenheid is op pad in die toekoms, maar ek kan verduidelik waarom jy weer sien hierdie verskynsel. Is jy vertroud is met calculus te alle Selfs net hoërskool of eerstejaars-universiteit calculus sal doen. Dit is al wat verband hou met die produkreël en kwosiëntreël vir afgeleides. Dan skryf ek 'n vereenvoudigde weergawe net die gebruik van die verandering in 'n bietjie waarde verteenwoordig. Ten slotte, het ek dit uit vir die voorbeeld van GBP / NZD (GBP / USD) (NZD / USD). Ek m te lui. Dankie baie vir die tyd geneem het om jou verduideliking, baie duidelik te plaas en. Is inderdaad vertroud is met calculus so 'n groot opknappingskursusse (moet bely ek is 'n wannabe Quant hier al was nooit dat 'n goeie in die wiskunde van finansies, ongelukkig). Maar het nooit gedink om na die kruise in terme van calculus en tempo van verandering - n hele nuwe hoek nou, pretty cool Met die GBP / NZD byvoorbeeld, was ek ook dink egter dat jy kan net dieselfde produkreël gebruik as met die eerste voorbeeld wat jy gegee het, deur te vermenigvuldig GBP / USD met dollar / NZD. Maar ek dink ter wille van verduideliking NZD se oneweredige uitwerking kan ons sien hoe die verdeling doen die versterking. So in die geval van EUR / AUD - wanneer AUD / USD was 0,9, wat 'n vierkantige komponent in die noemer van 0,81 opbrengs van 'n 1.23x vermenigvuldigereffek van dit beteken. Noudat ons AUD / USD op 0,7, die 0,49 vierkante gee 'n 2.04x vermenigvuldigingseffek Net NZD / USD toe dit 0,85 besig was om 1.39x versus 2.37x op 0,65. Beide geldeenhede raak dubbel soveel nou geword Februarie 2006 Status: Ervare Trader 19 jaar 215 poste Het jy al ooit by mede-geïntegreerde pare en drieling Ek het 'n bietjie werk aan dit lyk 'n ruk terug, en sal weer na my huidige projekte is klaar en handel . Eintlik het ek hierdie: 1) aflaai 1 jaar uurlikse sluiting data op 25 munt pare. Dit word daagliks gedoen. 2) Gebruik R ( 'n open source statistiese analise program) om al deur Datum saamsmelt / Uur 3) Verwyder ontbreek data velde (4) en hieronder is vir 2 pare X en Y, maar as jy dit doen 3 pare X, Y en Z sy soortgelyke. net 'n bietjie meer ingewikkeld 4) Begin 'n lineêre regressie van elke paar teen alle ander pare die handel koëffisiënt te bereken. Kant nota: Vir 2 pare, ek hardloop skoolhoof komponent ontleding sodat die koëffisiënte is omgekeerdes van mekaar. So as ek lineêre regressie van X loop op Y toe ek doen Y op X die Coëf. is omgekeerde. Vir 3 pare, ek doen X teen Y en Z tot 2 Coëf kry. 5) Bereken die verspreiding. Vir 2 pare, versprei X - Coëf Y 6) Begin die Augmented Dickey Fuller-toets om te sien of die verspreiding is gemiddeld terugkeer (P-waarde 0.05) 7) Bereken die gemiddelde waarde van verspreiding vir die afgelope 1 jaar, en / - 1 en 2 STDEV lyne 8) Behalwe dit alles om uitset (slegs bedoel terugkeer versprei), so ek kan sorteer in Excel 9) Kyk vir gecoïntegreerd pare hieronder -2 STDEV op gemiddelde te koop, uitgang. Andersom vir kortbroek. Ex: As ek AUDCAD - 0.3EURCHF as die verspreiding, en sy by -2,1 STDEV, sou ek AUDCAD en kort 0,3 eenhede van EURCHF (vir elke eenheid van AUDCAD) te koop. 10) afrit op die gemiddelde waarde van verspreiding Ek wil dit meer verbeter deur te kyk na korttermyn tendense op 5, 15 min kaarte te lank AUDCAD, en kort 0,3 eenhede van EURCHF betree. My EA kan dit doen. In elk geval, net 'n projek wat ek het op die lange baan. Het jy al ooit so iets Drie manier Hedge geword Julie 2006 Status gedoen: Lid 88 Posts soek oor verskansingstrategieë, het regoor n techinique wat lyk interessant (bv rente positiewe). Die strategie is om te koop 1 paar GBP / JPY, verkoop 1 paar USD / JPY en verkoop 1 paar GBP / USD. In hierdie driehoekige heining, sou die balans af in die eenhede van Yens die wisselvalligheid, wat kan encashed op 'n positiewe swaai, terwyl al die tyd toeval imterest 6 dollar per dag per standaard baie wees. Kan 'n ervare handelaar gooi lig op hierdie en ook laat weet ons asseblief wat is die maksimum pitte negatiewe swaai hulle ervaar of moet verwag word. Dankie geword Julie 2006 Status: Hunter 287 Pos 1 baie koop GBP / JPY 1 baie koop GBP / USD 1 baie Koop USD / JPY Dit is 'n tipiese heersende misvatting deur handelaars wat nie dink / check dit meer versigtig. Vergeet van die 6 / dag rente, die fomula self kan 'n groot moordenaar wees. Vergeet van die 6 / dag rente, die fomula self kan 'n groot moordenaar wees. Na versigtig gedagte, inderdaad Samuri is reg. Ons kan die posisies open vandag met 1/1/1 verhouding. Maar ná die pryse beweeg op / af 'n paar honderd pitte weg, hierdie verhouding is nie meer geldig nie. Voorbeeld: Oop Pryse 1 Desember 2006 Long GBPJPY 227,62 Kort GBPUSD 1,9658 Kort USDJPY 115,80 2 Januarie GBPJPY 233,25 563pips GBPUSD 1,9655 3pips USDJPY 118,65 -285pips 1 Februarie GBPJPY 237,10 948pips GBPUSD 1,9652 6pips USDJPY 120,67 -487pips In die bogenoemde voorbeeld, dit was gelukkig dat GBPJPY opgeskuif ten gunste van 'n lang GBPJPY, maar wat as die omgekeerde gebeur het in plaas Hoewel dit waar is dat GBPJPY GBPUSD USDJPY, die verhouding 1/1/1 is nie geldig dwarsdeur die prys spektrum. Interessant, GBPUSD gestabiliseer op 1,9650 en vandag, sy werk sy bes om weer in hierdie prys bly. Dit blyk vir my dat die verhouding moet wees: 1 Lang GBPJPY, 1 Kort GBPUSD 1.96 Kort USDJPY (omdat GBPUSD is 1,9650 vir die grootste deel van die tydperk) Deur 1 Februarie, GBPJPY 237,10 948pips GBPUSD 1,9652 6pips USDJPY 120,67 -954pips Maar wat as GBPUSD opgegaan na 1,99 laaste 24 Januarie en ons verhouding is 1/1 / 1.96 GBPJPY 241,30 1368pips GBPUSD 1,9912 -254pips USDJPY 121,35 -1087pips Hmm. blyk dit dat sy nog net so uit die bostaande ontleding, die verhouding vir USDJPY geneem moet word vanaf 'n baie stabiele GBPUSD gemiddelde. Aangesluit Maart 2006 Status: Pip Samurai 975 poste wat jy is absoluut reg. die verhoudings is af. en die verhoudings sal wissel na gelang van die prys van die GBP styg en val. Verder, terwyl dit 'n heining kan produseer, die stropers negatiewe swaps sal meer as buite-jaagtog die positiewe ruil op die GBPJPY, dus maak dit heining sommige wat van 'n sin strewe. In geval jy wonder, die positiewe ruil op die GBPJPY is ongeveer 25 per dag, die GBPUSD kort koers is 'n negatiewe 1,00 en die USDJPY kort koers is negatief 14. As jy 'n kort 1.9 baie van die USDJPY, jou negatiewe ruil is 26.60. wat reeds meer as wat jy D uit die positiewe GBPJPY koop. So, nie seker waarom jy d wil hierdie tipe van 'n heining oopmaak tensy jy probeer om oop te maak 'n 1/1/1 verhouding met die fout om te dink jou heining stabiel sal wees en jy dink van die versameling van 'n beskeie ruil. Vir my is die 1/1/1 verhouding beteken nog jy weer byna heeltemal weddenskappe op die GBP / JPY hoër gaan. Dus, waarom nie net verminder die posisie wat jy gaan neem in die GBPJPY om iets meer beskeie Of probeer om te werk met verskillende korrelasies. Na versigtig gedagte, inderdaad Samuri is reg. Ons kan die posisies open vandag met 1/1/1 verhouding. Maar ná die pryse beweeg op / af 'n paar honderd pitte weg, hierdie verhouding is nie meer geldig nie. Voorbeeld: Oop Pryse 1 Desember 2006 Long GBPJPY 227,62 Kort GBPUSD 1,9658 Kort USDJPY 115,80 2 Januarie GBPJPY 233,25 563pips GBPUSD 1,9655 3pips USDJPY 118,65 -285pips 1 Februarie GBPJPY 237,10 948pips GBPUSD 1,9652 6pips USDJPY 120,67 -487pips In die bogenoemde voorbeeld, dit was gelukkig dat GBPJPY opgeskuif ten gunste van 'n lang GBPJPY, maar wat as die omgekeerde gebeur het in plaas Hoewel dit waar is dat GBPJPY GBPUSD USDJPY, die verhouding 1/1/1 is nie geldig dwarsdeur die prys spektrum. Interessant, GBPUSD gestabiliseer op 1,9650 en vandag, sy werk sy bes om weer in hierdie prys bly. Dit blyk vir my dat die verhouding moet wees: 1 Lang GBPJPY, 1 Kort GBPUSD 1.96 Kort USDJPY (omdat GBPUSD is 1,9650 vir die grootste deel van die tydperk) Deur 1 Februarie, GBPJPY 237,10 948pips GBPUSD 1,9652 6pips USDJPY 120,67 -954pips Maar wat as GBPUSD opgegaan na 1,99 laaste 24 Januarie en ons verhouding is 1/1 / 1.96 GBPJPY 241,30 1368pips GBPUSD 1,9912 -254pips USDJPY 121,35 -1087pips Hmm. blyk dit dat sy nog net so uit die bostaande ontleding, die verhouding vir USDJPY geneem moet word vanaf 'n baie stabiele GBPUSD gemiddelde. Jy is absoluut reg. die verhoudings is af. en die verhoudings sal wissel na gelang van die prys van die GBP styg en val. Verder, terwyl dit 'n heining kan produseer, die stropers negatiewe swaps sal meer as buite-jaagtog die positiewe ruil op die GBPJPY, dus maak dit heining sommige wat van 'n sin strewe. In geval jy wonder, die positiewe ruil op die GBPJPY is ongeveer 25 per dag, die GBPUSD kort koers is 'n negatiewe 1,00 en die USDJPY kort koers is negatief 14. As jy 'n kort 1.9 baie van die USDJPY, jou negatiewe ruil is 26.60. wat reeds meer as wat jy D uit die positiewe GBPJPY koop. So, nie seker waarom jy d wil hierdie tipe van 'n heining oopmaak tensy jy probeer om oop te maak 'n 1/1/1 verhouding met die fout om te dink jou heining stabiel sal wees en jy dink van die versameling van 'n beskeie ruil. Vir my is die 1/1/1 verhouding beteken nog jy weer byna heeltemal weddenskappe op die GBP / JPY hoër gaan. Dus, waarom nie net verminder die posisie wat jy gaan neem in die GBPJPY om iets meer beskeie Of probeer om te werk met verskillende korrelasies. Ek stem saam dat 'n drie manier heining is 'n losser (vir handelaars). Makelaars reeds daaraan gedink om die lewe vir verskansing dra handelaars ellendig. Selfs met die kompleksiteit bygevoeg, die verskansing is nog nie akkuraat omdat GBPUSD kos 10 per pit terwyl GBPJPY en USDJPY kos 8,4 per pit, so laaste 24 Januarie, die pit waarde van die posisies is selfs maar die waarde is negatief. Dra Trades is nie so maklik soos dit lyk. Newbies is die kwesbaarste vir sulke foute maak. Dra Trades werk met die beginsel van. En in daardie lyn, D Ek wag eerder uiters geduldig vir JPY om ten volle te versterk - maar dan weer, kan ruil vir GBPJPY werd wees net 1 per dag wanneer dit gebeur. Net my geluk. die oordrag ambagte is reeds bereik die finale bestemming en ek mis die rit. Baie stel met behulp van CHFJPY te verskans GBPJPY. maar dit is 'n beroep op die aanname dat GBPCHF is óf sywaarts te lomp. So as dit die geval is, hierdie heining is eenvoudig lang GBPCHF. Hierdie idee klink iewers tussen gek en interessante geklink toe ek die eerste keer gehoor oor dit. So ek het hierdie teorie op die proef gestel in 'n 5000 demo rekening begin 1/22/07. Ek gekoop of verkoop 'n standaard grootte baie vir elke paar. My aandele staan ​​nou op 5252. verteenwoordig 'n 5 gewin. Balans is 5947 met 'n 695 negatiewe float. 'N Paar belangrike punte: 1.) Wanneer die gesamentlike wins swaai positiewe 200 of meer, sal ek dit wins te neem deur die sluiting elke handel en re-begin die heining - want dit t wouldn invloed op die rente ingevorder. 2.) 'n 5000 rekening te klein vir 3 standaard grootte baie. Ek het redelik naby aan 'n marge oproep naby die onderkant van GBP / JPY se onlangse 800 pit afname. Ek glo dat 'n 10,000 rekening gemaklik genoeg vir hierdie heining om te oorleef met 3 baie in die spel sal wees. My makelaar betaal 'n netto van byna 10 per dag in belang. So as die beginsels van hierdie heining in plek gebly - op 'n 10,000 rekening wat jy sal ongeveer 35 in belang vir 'n jaar verdien. Deur die verwydering van winste soos ek gedoen het, kan dit wees 50 of beter. Weereens, ek nie aansluit by hierdie idee - maar net die toevoeging van 'n paar feite en syfers om die gesprek. Vir sommige mense, sou 'n 35-50 jaarlikse opbrengs met min of geen opwinding fantasties wees. Bykomende toetse sal dinge wat my eerste 30 dae het nie openbaar - en al die verbintenis is af in die geval van 'n kernoorlog. Maar as jy 'n beskeie doelwitte, min of geen skerm tyd beskikbaar en 'n 10,000 rekening (of afskaal), was ek verbaas om te sien dat dit eintlik gewerk baie goed. Klap dit in 'n demo rekening en sien vir jouself. Maar natuurlik al makelaars het verskillende beleide belang. Ek gebruik 'n prominente Meta Trader in staat gestel makelaar. Aangesluit Mei 2006 Status: Lid 125 Posts A / BB / CC / A 1 met uitgestel mark kenmerk dit waarde sal skep bo of onder 1 'n bietjie, sodat ja dit uitgestel aard kan gebruik word vir die verhandeling (wat banke hierdie wanbalans waardes vinniger sal vul as die ander Ek dink), maar as vir die verkryging van belang laat sien, A / B betaal B belangstelling en kry 'n belang van B / C betaal C belangstelling en kry B belangstelling C / A betaal 'n belangstelling en kry C belang dit klink soos nul-som aan my. hier is die wiskunde van BK monster 1 Desember 2006 Long GBPJPY 227,62 Kort GBPUSD 1,9658 Kort USDJPY 115,80 227,62 x 1 / 1,9658 x 1 / 115,80 0.99991372328650669101392007121431 2 Januarie GBPJPY 233,25 563pips GBPUSD 1,9655 3pips USDJPY 118,65 -285pips 233,25 x 1 / 1,9655 x 1 / 118,65 1,0001862083005163983905685334987 1 Februarie GBPJPY 237,10 948pips GBPUSD 1,9652 6pips USDJPY 120,67 -487pips 237,10 x 1 / 1,9655 x 1 / 120,65 0.99982843939169881115802128663844 eintlik al die pitte verhouding is af, die waarde vir 1 pitte is anders vir elke paar, sodat sy nog in gebalanseerde toestand. sodat al drie posisie bo kom nie t verskil baie in die tweede kwartaal van P / L state. Die gevolg van hierdie, die een wat altyd wins is nog Market makers / banke hehe, omdat hulle hef verspreiding geword Desember 2006 Status: Lid 11 Posts soek oor verskansingstrategieë, het regoor n techinique wat interessant (bv rente positiewe) lyk. Die strategie is om te koop 1 paar GBP / JPY, verkoop 1 paar USD / JPY en verkoop 1 paar GBP / USD. In hierdie driehoekige heining, sou die balans af in die eenhede van Yens die wisselvalligheid, wat kan encashed op 'n positiewe swaai, terwyl al die tyd toeval imterest 6 dollar per dag per standaard baie wees. Kan 'n ervare handelaar gooi lig op hierdie en ook laat weet ons asseblief wat is die maksimum pitte negatiewe swaai hulle ervaar of moet verwag word. Dankie ek het 'n paar uur die ander dag speel met hierdie idee, en uiteindelik uitgepluis waarom dit kom nie t regtig werk. Die gebruik van die huidige pryse (GBP / JPY bod is 237,58, USD / JPY vra is 121,03, GBP / USD vra is 1,9634), hier is wat gebeur wanneer jy selfs bedrae van elke koop (laat ons sê 1 standaard lot, of 100k): koop 100,000 pond / JPY: ons kry 100,000 pond, en ons verkoop 23758000 JPY verkoop 100,000 dollar / JPY: ons verkoop 100,000 dollar, en ons kry 12.103.000 JPY verkoop 100,000 pond / dollar: ons verkoop 100,000 pond, en ons kry 196340 USD Die GBP posisies kanselleer, maar ons het 96340 dollar lank en 11.655.000 JPY kort. Jy sal daagliks insamel 6.65 in ruil, maar aangesien dit effektief net 'n lang USD / JPY handel, sal jy 'n beter doen deur net die koop van 1 baie USD / JPY en verdien 13,50 daaglikse in ruil (die verskil is geneem deur jou makelaar), en jy d dieselfde blootstelling aan prysskommelinge. Om werklik te verskans die 3 pare, moet jy die lot grootte wissel. In hierdie geval, sou dit beteken dat: Koop 100,000 pond / JPY: Ons kry 100,000 pond, en ons verkoop 23758000 JPY Verkoop 196430 USD / JPY: Ons verkoop 194430 dollar, en ons kry 23.773.923 JPY Verkoop 100,000 pond / dollar: Ons verkoop 100,000 pond , en ons kry 196340 USD Nou het ons geen posisie (behalwe vir 15923 JPY, wat is redelik onbeduidend en 'n gevolg van die bod / Vra versprei). Ons verdien ook negatiewe ruil (-7,14 per dag by ibfx tariewe), wat nul sou wees, maar die makelaar neem 'n kommissie op omruil ook. Te sleg daar is geen gratis middagete. Jy moet nie kyk na verskansing GBPJPY met GBPUSD USDJPY op dieselfde makelaar, maar eerder op twee of selfs drie makelaars. Dit is baie duidelik vir makelaars om te weet dat jy doen ruil arbitrage deur verskansing die lang GBPJPY op 'n ruil betaal makelaar met 'n kort GBPJPY op 'n ruil gratis makelaar. Daarom maskering die kort GBPJPY met 'n GBPUSD USDJPY op 'n tweede (swap gratis of 'n laer ruil) makelaar sinvol. In die eerste plek, as ons betrokke twee of drie makelaars (rekeninge, dit is), nie net sal hierdie eenvoudige konsep kry ingewikkeld - maar d ons aansienlik meer geld nodig het om elk van die rekeninge weg te hou van marge oproep grondgebied. In die tweede plek, terwyl ek don t bely dat alles binne die raamwerk van makelaars weet, ek don t glo my makelaar gaan sorg. So, wat as ek ve got drie medium tot lang termyn ambagte aangaan Dit gebeur elke dag. Dit is 'n groot wêreld - en die kans van 'n makelaar omgee diep oor my drie klein bietjie ambagte - lyk hoogs oordrewe te wees. Met die 10,000 (skaalbare) rekening vlak wat ek voorheen genoem, kan 'n enkele rekening akkommodeer baie klein daaglikse ambagte. So selfs rekening onaktiwiteit sou ophou om 'n bron van kommer vir makelaars wees. Ek verwag dat hierdie draad af weer sal sterf ná hierdie vlaag van onlangse poste. Maar ek sal poog om terug te kom in 30 dae en my updated resultate aan te bied. In die tussentyd, net besef dat hierdie eenvoudige, stom soek 3-way heining geklop 95 van Forex-handelaars vir die afgelope maand. Slegs die tyd sal leer wat volgende maand wen. En ek m nie kant kies. Ek m net rapporteer die feite. Aangesluit Januarie 2006 Status: Pips Ahoy 1132 Posts Hi almal, ek ve lees hierdie draad nie in 'n belangstelling in werklikheid om in 'n drie manier verskans nie, maar eerder die begrip van hoe om die wiskunde te doen op 'n tweerigting heining. Ek weet dit moet 'n eenvoudige ding vir diegene met wiskunde-op-die-gedagtes so dit is hoekom ek hier vra. Ek is lief vir wiskunde. Ek m net 'n bietjie van 'n go uitzoeken die formule vir die volgende: Dit is net 'n voorbeeld, man ek nie sê dit is reg / verkeerd of selfs uitvoerbaar. maar kon die formuleblad gedoen vir die volgende THX. Koop euro / dollar (sluit in formule om die verspreiding, lang ruil, (en korrelasie), iets wat ek gemis het) Koop USD / CHF (sluit in formule om die verspreiding, lang ruil, (en korrelasie), iets wat ek gemis het) Wat sal wees die verhouding van hoeveel baie om te koop van euro / dollar vs hoeveel te koop van CHF / USD. Dan sou dit aanbeveel om êrens te gaan soos die groot skakel gepos in 'n vorige post op die daaglikse / weeklikse korrelasie en verander dat die syfer in die berekening voor entereing Dankie by voorbaat vir enige hulp.